股票涨跌幅什么意思？
申松儒优质答主涨跌停板机制是指证券交易可以在一天的成交当中，按设定的一个比例，来限制当日证券交易的最低价格区间和上价格区间（即涨跌幅限制）。 涨跌停板制度起源于国外股市，是英美等西方股市普遍采用的一种交易制度. 在中国，1986年2月21日，上海证券交易所正式实行股票的涨跌幅度的最高限额为10%；同时，该所还规定：“当股价在涨跌停幅度内交易时，上交所对股价的涨跌均只以5分钱为单位”。当时制定这一规定的本意是为了防止暴涨暴跌的现象发生．但由此而形成了中国股市特有的涨跌停板制度的雏形。 为了配合当时国家政策的需要，在以后的几年中，我国又多次调整了涨跌停幅度和范围。直至目前，我国沪深股市实施的是上下10％的涨跌停板制度。
一、涨跌停板制度的内容
(一)涨跌停板的幅度与执行时间 中国股市目前的实际涨跌停板幅度为前一日收盘价的10%，每天按照前一交易日收盘价计算；如果股指出现单边市，则涨跌停板幅度为前一日收盘股指的10%，并实行至下一交易日开盘止。
(二)涨跌停板交易规则
1.集合竞价阶段 上午9：15～9：30，下午14：57~15：00，进行集合竞价撮合处理，每个时段各撮合一次。其买卖申报具有优先顺序：(1)买入申报优先于卖出申报;(2)现价申报优先于限价申报;(3)限价买单优先于限价卖单。
2.连续竞价阶段 (1)涨跌停板内的报价、委托和成交 涨停板和跌停板上所有申报的成交价格均视为同一成交价--成交价等于前日收盘价加上最大涨幅值减去最小跌幅值;所有未报价的买入申报自动进入下一交易日的开市报价;所有未报价的卖出申报则予以撤销。在跌停板上的委托不能成交，并在下次开市时自动撤销。(2)没有达到涨跌停板范围的报价、委托和成交 当市场价格不进入涨跌停板范围，则在连续竞价的撮合过程中根据价格匹配原则产生新的成交价格： 当买入价格大于或等于卖出价格的报单首先得到满足;当买方报价高于卖方报价时，则以买卖双方所报的最新成交价确定最终的买入价和卖出价，并在此基础上产生相应的未成交数量；若卖方无法全部接受当前最新成交价下的买一价格，则买一数量减少、买一价格提高，依此类推;若买方可接受的最新成交价低于卖方的卖一价格，则以买一价格确定最终成交价，相应地增加卖一未成交量及降低卖一价;如此循环，直到买、卖双方的报价达到完全一致为止。在上述过程中，若某笔委托的成交价高于前一个成交价且符合成交条件的，则以新成交价作为基准价重新计算未成交数量，并与原未成交数量加总求和作为新的委托数量。